Unterschied zwischen Hedge-Fonds und Private Equity

Hedgefonds und Private Equity

Hedgefonds und Private Equity beide Formen von Anlagevehikeln, die Fonds von einer Reihe wohlhabender Investoren zusammenlegen, um große Profite zu erzielen. Die beiden unterscheiden sich jedoch vor allem hinsichtlich der Arten von Anlageinstrumenten, auf die sie ihre Mittel einbringen. Der folgende Artikel gibt dem Leser einen klaren Überblick darüber, was jede Art von Fonds ist und erklärt, wie sie sich voneinander unterscheiden.

Hedgefonds

Ein Hedgefonds wird viel aggressiver verwaltet und führt häufig höhere und risikoreiche Anlagestrategien durch. Diese Fonds können innerhalb der nationalen und internationalen Märkte operieren und werden so geführt, dass sie die höchste Rendite erzielen. Aufgrund der riskanten Investitionen sind Hedgefonds meist einer ausgewählten Anzahl von anspruchsvollen Anlegern offen und erfordern eine sehr hohe Investition. Darüber hinaus müssen die Fonds in einem Hedgefonds mindestens ein Jahr gehalten werden, was die Liquidität der Anleger reduziert. Da Hedgefonds nur einer Reihe von Privatanlegern offenstehen, sind sie nicht von der SEC reguliert und müssen keine Berichte über ihre Leistung vorlegen. Sie unterliegen jedoch auch einer Treuepflicht auf ihr Einkommen.

Private Equity

Private Equity ist das Kapital, das von privaten oder institutionellen Investoren in private Unternehmen investiert wird. Private Equity kann auch als private Fonds bezeichnet werden, die in den Kauf eines öffentlichen Unternehmens investiert werden, um es von der Börse zu streichen. Private-Equity-Fonds übernehmen auch Leveraged-Buy-outs, bei denen Schuldtitel ausgegeben werden, um Gelder für den Erwerb eines öffentlichen Unternehmens zu beschaffen. Diese öffentlichen Unternehmen werden privat durch Buy-outs erworben, sodass sie umgewidmet und schließlich an ein anderes Unternehmen verkauft oder öffentlich notiert werden können. Die in einem privaten Unternehmen getätigte Investition muss längerfristig begangen werden. daher in der Regel von vermögenden Privatpersonen oder institutionellen Investoren gemacht.

Hedge Fund gegenüber Private Equity

Hedge-Fonds und Private-Equity-Fonds unterscheiden sich sehr stark von den jeweiligen Investitionen. Hedge-Fonds investieren in der Regel in Wertpapiere wie Aktien, Anleihen, Swaps, Futures, Optionen und setzen komplizierte Anlagetaktiken in ihre Anlagen ein. Private Equity-Investitionen werden in der Regel in privaten Unternehmen getätigt, die keine Aktien an einer Börse verkaufen.

Sowohl Private-Equity- als auch Hedge-Fonds erfordern erhebliche Investitionen, und beide Arten von Fonds können Geld von Banken und Finanzinstituten für weitere Investitionen aufnehmen. Gewinne von Hedgefonds entstehen durch Preisschwankungen (Kauf zu einem niedrigen Preis und Verkauf zu einem höheren Preis).Private-Equity-Gesellschaften hingegen erzielen Gewinne gewöhnlich, indem sie ein Unternehmen kaufen, es entwickeln und zu einem viel höheren Preis verkaufen oder Aktien an einer Börse verkaufen.

Zusammenfassung

• Hedge-Fonds und Investmentfonds sind beide Formen von Anlagevehikeln, die Fonds von einer Reihe vermögender Anleger zusammenlegen, um hohe Gewinne zu erzielen.

• Hedge-Fonds und Private-Equity-Fonds unterscheiden sich sehr stark von den jeweiligen Investitionen. Hedge-Fonds investieren in der Regel in Wertpapiere wie Aktien, Anleihen, Swaps, Futures, Optionen und setzen komplizierte Investitionstaktiken in ihre Anlagen ein.

Sowohl Private Equity- als auch Hedgefonds erfordern erhebliche Investitionen und beide Arten von Fonds können Kredite aufnehmen Geld von Banken und Finanzinstituten für weitere Investitionen.